وصف المكونين الرئيسيين لاستراتيجية إدارة رأس المال العامل

يجب على الشركات قياس المخاطر وتطوير وتنفيذ استراتيجيات للحفاظ على تدفق نقدي إيجابي. تسمى هذه الإستراتيجية بإستراتيجية إدارة رأس المال العامل. الهدف من استراتيجية إدارة رأس المال العامل الفعال هو موازنة الأصول المتداولة مقابل الخصوم المتداولة حتى تتمكن الشركة من الوفاء بالتزاماتها قصيرة الأجل والحفاظ على نفقات التشغيل. المكونان الرئيسيان لاستراتيجية إدارة رأس المال العامل هما الأصول المتداولة والخصوم المتداولة.

الاصول المتداولة

الأصول الحالية هي عناصر يمكن تحويلها إلى نقد بسرعة. ومن الأمثلة على الأصول المتداولة النقد في الصندوق والاستثمارات قصيرة الأجل والمخزون والحسابات المدينة. يجب تحصيل الحسابات المستحقة القبض في الوقت المناسب. فكلما أسرعت في استلام الأموال المستحقة ، كلما كان من الممكن إعادة استثمارها في وقت أسرع لتحقيق الربح. إدارة المخزون الفعالة ضرورية أيضًا. الهدف هو الحصول على مخزون كافٍ لإكمال الطلبات ولكن ليس زيادة. يخلق المخزون الزائد تكاليف إضافية مثل الدفع مقابل مساحة التخزين وفساد المخزون.

المطلوبات المتداولة

عادة ما تتحمل الشركة التزامات خلال فترة التشغيل للوفاء بميزانية عملياتها. ومن أمثلة الخصوم المتداولة مشتريات المخزون وأجور الموظفين والضرائب والحسابات الدائنة. تعتبر الإيرادات غير المكتسبة أيضًا التزامًا حاليًا ، مما يعني أنك قد دفعت مقابل سلع أو خدمات ولكنك لم تسلم المنتج بعد. بشكل عام ، من المتوقع سداد الخصوم المتداولة خلال فترة زمنية مدتها عام واحد.

التدفق النقدي الإيجابي

التدفق النقدي الإيجابي هو الأساس الذي يستخدمه المستثمرون والمالكون لقياس استراتيجية إدارة النقد للشركة. يعني التدفق النقدي الإيجابي بعبارات بسيطة أن المزيد من الأموال تأتي من الخارج. يجب أن تفوق الأصول المتداولة المطلوبات المتداولة للحفاظ على تدفق نقدي إيجابي. يعد التحكم في المخزون ، وهو أصل حالي ، وسيلة مهمة للتحكم في وضع التدفق النقدي للشركة. الأوراق قصيرة الأجل مستحقة الدفع ، التزام متداول ، لها أيضًا تأثير على التدفق النقدي الإيجابي للشركة. إن السماح لأموالك بالبقاء مستثمرة وسحب الفائدة حتى الحاجة إلى دفع الأوراق المستحقة الدفع هو وسيلة مهمة لتحسين التدفق النقدي.

تحليل

يعد التحليل المنتظم لأصول وخصوم الشركة المتداولة ضروريًا للحفاظ على استراتيجية فعالة لإدارة رأس المال العامل. ستأخذ استراتيجية إدارة رأس المال العامل الفعال في الاعتبار الأحداث غير المتوقعة مثل التغييرات في السوق وأنشطة المنافسين. إن إيجاد طرق لزيادة دخل المبيعات وتحصيل حسابات القبض سيحسن أيضًا رأس المال العامل للشركة. يمكن للشركات ذات التدفق النقدي الإيجابي الاستفادة من فرص التوسع عند ظهورها دون الحاجة إلى الاعتماد على التمويل الخارجي.